【干货合集】各国数字货币监管政策走向及现状一览

近两个月，整个比特币交易市场犹如坐过山车，涨跌不断。 不少业内人士将责任归咎于近期各国发布的监管消息。 而就在近期，美国、日本、英国、印度等国政府相继发布了对数字货币的担忧和讨论。

为此，笔石在本次观察中特意搜集了全球主要数字货币交易国家的监管政策信息，分享给广大读者朋友。

美国

2月6日，美国商品期货委员会（CFTC）在参议院听证会上表示，对数字货币持谨慎乐观态度，成为国内第一个公开表示支持数字货币的监管机构。 同时出席会议的美国证券交易委员会表示，所有ICO都应该像证券一样受到监管，现在应该加强监管以防止欺诈。 从这个角度来看，CFTC主席也表示支持加强对ICO的监管。 还有激进议员Mark Warner表示，既然允许比特币期货，那么数字货币ETF也应该取消。 在税收方面，美国很快就明确了其资产的性质，因此数字货币交易在美国的转移必须缴纳资本利得税。 在各个大洲层面，对数字货币和区块链技术的看法也各不相同。 现在最有争议的是纽约州实施的“比特币”政策。 纽约州政府规定，所有涉及数字货币存储、兑换和购买的交易，所有法人实体都需要申请此牌照，而牌照本身的申请费用估计接近10万美元，成功率不保证该应用程序。 该许可非常严格，并引起了许多数字货币或区块链相关公司的抗议。 即使他们不经常进行货币交易，他们也会受到监管并被迫搬出纽约州，政府最近表示愿意接受意见可能会被修改。

另一方面，美国高盛新上任的财长史蒂夫姆努钦在1月份的经济论坛和2月份的中国银监会闭门会议上都提到，他不认为比特币和数字货币会扰乱现有金融秩序，但必须加强监管，防范洗钱等金融犯罪。 在他的原话中，他特别提到，他不希望数字货币成为“瑞士银行账户”（瑞士账户是国际知名的洗钱和逃税场所）。 言下之意，他希望未来转账通道可以被知晓和控制，并与个人身份绑定。 或许是因为政策收紧，美国最大的法币交易所Coinbase宣布将暂停新用户使用信用卡。

加拿大

尽管加拿大央行行长史蒂芬波洛兹公开表示，他并不认为数字货币是一种货币，甚至在很多场景下它们都不能成为资产。 除了证券的性质，比特币和这些数字货币基本没有任何价值，但是这个国家现在的监管政策是数字货币和区块链技术最公开透明的国家之一。 早在2014年，加拿大就通过了C-31法案，这是世界上第一个关于数字货币的国家法案。 同样在 2017 年 8 月，加拿大证券监管机构 (CSA) 发布了一份关于 ICO 合规性的备忘录。 而就在近日，加拿大证券交易所（CSE）宣布准备推出全国认可的合法数字货币证券众筹平台STO。 涩谷的一家公司已经准备利用这个平台开展代币众筹。

加拿大对数字货币的标准化管理并不局限于ICO。 2月2日，政府批准了全球首只数字货币ETF。 可以说，加拿大在金融市场合规方面极为开放。 在矿场方面，由于加拿大政府公开表示欢迎将数字矿场迁移到加拿大，加上电力成本较低，世界上许多其他国家的矿场也纷纷迁移到这里。 虽然会产生运维成本和税收，但政府同时提供了更高级别的资产保护。

Bishi本人在加拿大，所以如果有朋友想进一步了解加拿大的相关政策，可以通过扫描本文底部二维码加好友交流。

新加坡

新加坡也是一个接受数字货币比较开放的国家。 虽然在2017年底，新加坡国家金融管理局（MAS）也曾警告公众，比特币等数字货币本身并不是法定货币，存在风险，但新加坡整体风险很大。 数字货币的接受度还是比较高的。 同年，该局表示，虽然不认为比特币会归零，但希望区块链技术能够在泡沫破灭后存活下来。 与此同时，新加坡政府也在2017年尝试发行新元数字货币，政府还与R3（知名跨行联盟链）达成合作建立UBIN项目，声称这是一个不怕失败的金融区块链实验。 可以说，新加坡对区块链和数字货币的探索意愿很强，值得一提的是，新加坡政府是为数不多的区分证券型代币和普通代币进行监管的政府之一。 性代币 ICO 具有很强的监管要求。

在税收方面，新加坡与德国一样，将数字货币视为一种商品。 换言之，所有买卖均需缴纳正常的交易税。 但是，对于投资比特币并长期持有的纳税人来说，是不需要缴纳资本利得税的。 在这方面，新加坡在制定了相关税法的国家中也相对宽松。

中国

中国的情况比较复杂，这里因为政策原因就不多讨论和解读了。 基本上，国家的监管态度是拒绝任何国内的ICO及相关交易所，鼓励区块链技术的发展，取缔非法数字矿场。 此外，政府也在积极研究国家数字货币的发行方式和影响分析。

韩国

在过去的一年里，关于韩国这个国家的新闻层出不穷，其在数字货币市场的影响力不亚于中美两国。 主要原因是韩国民众尤其是高净值人群对数字货币的投资意愿极其强烈。 这与其他地区有很大不同。 当然，据说他们更关心半岛危机，开始使用数字货币作为避险手段。 不管真假，在这个过程中，韩国交易所的交易量一天比一天大。 据韩国金融服务管理局（FSS）统计，截至2017年底，韩国法定货币共计有19.5亿美元流入数字货币市场，是去年的64倍。 另一方面，韩国货币持有者与其他地区的差异体现在持有货币的数量上。 大多数其他地区的投资者大多投资小额，而韩国的货币持有者往往投资更多。 Ripple (XRP) 是世界上交易量最大的数字货币之一，发生在韩国，占其交易量的 53%。 也正是因为如此，一旦数字货币开始走下坡路，韩国的金融秩序就会出现大幅波动。 在此背景下，韩国新政府上台后，决定尽快收拾烂摊子现在哪国能换比特币，以免国家金融秩序遭到破坏。 从 12 月到 2 月，它做了几件大事： 1. 限制国内市场的现金流动，不允许海外买家，而且，交易所被限制从外部购买数字货币，导致韩国数字货币与其他外部货币的价格差异货币高达 20%。 第二，彻底禁止所有匿名交易和关联银行账户，以禁止洗钱和其他金融违法行为。 三是对所有非匿名交易所进行审核，符合条件的由政府颁发数字交易所牌照。 韩国的三项举措雷厉风行。 短短几个月，就完成了数字货币法币交易市场的清算和监管，将来源和渠道控制在政府手中。 韩国三大交易所遵守规定，也纷纷设立自查条款，成立行业协会进行合作。

与此同时，韩国政府也积极开始研究进一步的数字货币相关政策。 该负责人表示，韩国不认为数字货币交易违法，也不会禁止相关研究或项目，但认为该行业应自律并接受政策监管。 另外值得一提的是，韩国政府近期宣布将对国内合规交易所征税，税率最高可达24.2%。

日本

在数字货币和区块链的世界里，日本是一个独特的国家，不仅因为比特币的发明者中本聪用了一个日本名字（不管这个人是谁），更重要的是日本对数字货币的理解和监管的开明政策。 世界上第一家大型比特币交易所由eMule创始人杰德·麦卡莱布在日本涩谷创立，名为MT.GOX，一度主导了全球70%的比特币交易。 然而，2014年，MT.GOX因价值4.5亿美元的比特币被盗而宣告破产。 这件事在数字货币史上非常有名，直接导致日本政府在2014年直接介入并制定监管政策，2017年日本政策落地，政府向11家交易所发放牌照。 政府会对持牌交易所进行监管审查，必须时刻保持一定的保证金，工作人员必须遵守金融从业人员的规定，开户人员也必须进行KYC（风险控制）等金融商业评论。 在此基础上，日本还表示接受比特币等数字货币作为日常支付和流通的手段，并允许银行整合数字货币，虽然目前还没有明显的例子。 另外，日本最近宣布，自 2017 年 4 月以来，全国只有 0.16% 的洗钱案件与数字货币交易所有关。

在ICO政策方面，日本并没有明确的法案禁止，但日本金融厅（FSA）公开表示，所有发行的代币都必须遵守日本现行的金融法。 规定，仍将被禁止。 在数字货币的税收方面，日本最新的法律是引入资本利得税，将数字货币交易投资等同于其他金融投资，不同的是最高可征收增值收入的55%。

其他国家

数字货币对全世界来说都是新事物。 除了上述重点国家外，世界各个角落也在探索监管方式。 印度在 2018 年 1 月向数字货币持有者发出了近 10 万份税务提醒，财政部长甚至公开表示完全禁止数字货币是可能的。 澳大利亚虽然没有明确规定，但在一份政府文件中透露，澳大利亚政府将比特币和数字货币定义为资产，应征收资产增值税。 欧盟原本倾向于不对数字货币进行整体监管，但在近期大幅波动后，法国、英国、德国均表示需要谨慎定制相关的相应监管措施。 俄罗斯在1月份刚刚起草了一份将数字货币定义为“数字金融资产”的法案，并明确表示不会禁止，只会做到合规。 此外，继俄罗斯在委内瑞拉、伊朗成功发行石油币后，中东多个国家纷纷表达了发行国家数字货币的浓厚兴趣，具体细节暂未可知。

本国货币

从监管的角度来看最近火爆的国家数字货币，币主大胆做出以下两种猜测：

A. 国家推出并发布自己的主链。 未来所有ICO都必须放在国家主链上，然后限制国家主链以外的区块链应用。 这种方式本质上是把去中心化的应用都放在国家监管层，流通、价值和价值都依赖于国家主链。 然后设立国家数字货币交易所，规定任何货币购买者必须实名注册。

B、国家发行数字代币，只能在国家规定的机构购买，禁止其他一切方式用法定货币购买数字货币。 如果公众需要购买某种数字货币，必须从授权机构购买国家代币现在哪国能换比特币，并使用国家代币转账到其他货币交易所完成其他货币的购买。 在这种情况下，其实国家是可以实现实名制、税控和流通管制的。

总结

看了这么多国家的监管措施，这里总结一下全球监管的方向如下：

1、各国政府普遍倾向于将数字货币合法化并进行监管。 很少有国家完全禁止数字货币交易。 甚至中国也在研究自己的国家数字货币。 各国政府考虑的重点是：如何界定税收，如何防止洗钱和国内资产外逃，如何防止公民以ICO之名被骗。

2. 各国都认为交易所必须集中管理和许可，因为交易所本质上起到了大规模存款和金融渠道的作用。 如果没有监督，第二个问题无法解决和确认。 实名法币​​交易所和交易所自律联盟应该是趋势。

3、多国释放探索国家数字货币的意愿，无论是锚定委内瑞拉还是其他方式。

4. 无论哪个国家，区块链技术本身都非常受欢迎，希望尽快融入国家技术体系。

近期也有不少朋友询问了对各国监管的看法，甚至表达了对所有数字货币的悲观情绪。 这里的货币师想说，国家监管和合规相关政策的制定，其实也不是什么坏事。 合格规范的市场是一个行业发展的基础，也是实体机构投资大规模进入的前提。 从产业发展的角度来看，合规后的ICO投资者将受到国家法律的保护，实名认证后的项目也会有更强的执行意愿。 当国家开始征税的时候，也就承认了数字货币资产的合法性。 当涉及盗窃或其他非法活动时，持币者也能得到相应的保护。 更重要的是，只有在资产的合法性得到认可后，金融机构才会被允许开发新的衍生品或其他应用。 短期内，由于各国的合规策略刚刚出台，会造成一定的市场低迷，但从长远来看，只有规范的市场才能产生更广泛的应用。

但是在结束之前，有一个问题想提出来让读者思考一下，就是关于去中心化的问题。 虽然监管有利于行业发展，但去中心化似乎存在悖论。 监管后的区块链还能保持去中心化吗？ 币主个人是去中心化的信徒，但在这个问题上也很迷茫。 想想当年的互联网，在监管和创新之间经过多次迭代，才达到现在的平衡。 那么或许这个问题应该留给那些在开发线上努力的技术高手，希望能创造出更先进的共识算法、底层协议结构和工作效率。 币主也想在这里为他们加油鼓掌，希望大家在区块链的这条路上并肩前行，一帆风顺。 如果有读者觉得币主说的有用，欢迎分享！ 感激！

最后，币视的目标是做最专业的区块链媒体频道！

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